Investīciju padomu netrūkst. Podraides, grāmatas, sociālo mediju konti, informatīvie biļeteni un kursi sola iemācīt, kā veidot bagātību. Daļa no tā ir laba. Liela daļa ir tukša. Un milzīgais informācijas apjoms apgrūtina svarīgu ieradumu nošķiršanu no tiem, kas izklausās gudri, bet neko nedod.
Pētot cilvēkus, kuri ar investīciju palīdzību ir izveidojuši īstu, ilgstošu bagātību, atklājas likumsakarības.
Šeit ir vairāki, kas izceļas.
Viņi domā desmitgadēs, nevis mēnešos
Visbiežāk pieļautā kļūda, ko vidusmēra investors pieļauj, ir rezultātu mērīšana īsā laika posmā. Katrs tirgus kritums šķiet kā krīze, un katrs kāpums šķiet kā apstiprinājums. Šis emocionālais cikls noved pie augstas cenas pirkšanas un zemas cenas pārdošanas, kas ir tieši pretēji tam, kas veido bagātību.
Veiksmīgi investori darbojas pēc cita laika. Viņi mēra progresu gados un gadu desmitos. Viņi sāk saprast, ka tirgus jebkurā desmitgadē kādā brīdī kritīsies par 20 līdz 30 procentiem, un viņi to plāno, nevis reaģē uz to. Viņi arī zina, ka diversificēts portfelis, kas turēts 20 gadus, vēsturiski ir devis spēcīgu ienesīgumu.
Tas nenozīmē, ka viņi ignorē tirgū notiekošo. Tas vienkārši nozīmē, ka pirms lēmuma pieņemšanas viņi visu filtrē caur ilgtermiņa prizmu. “Vai tas maina manu 10 gadu tēzi?” ir principiāli atšķirīgs jautājums nekā “kas šodien notiek ar manu portfeli?”.
Viņi deleģē to, ko paši nedara labi
Veiksmīgiem investoriem ir godīga izpratne par to, ko viņi dara labi un ko ne. Vēl svarīgāk ir tas, ka viņi algo cilvēkus, lai tie risinātu tās lietas, kas neietilpst viņu kompetencē, nevis mēģina visu saprast paši.
- Ķirurgam, kurš gūst augstus ienākumus un vēlas ieguldīt nekustamajā īpašumā, nav jāiemācās, kā pārbaudīt īrniekus un koordinēt santehnikas remontu. Viņi nolīgt vietējo īpašumu pārvaldnieku pārraudzīt sava īres portfeļa ikdienas darbību, lai īpašumi gūtu peļņu, netērējot viņu laiku un enerģiju.
- Uzņēmējs, kurš ir izveidojis veiksmīgu uzņēmumu, bet kuram nav pieredzes nodokļu stratēģijā vai portfeļa veidošanā nolīgst finanšu konsultantu izstrādāt visaptverošu finanšu plānu, kurā ņemta vērā nodokļu efektivitāte, aktīvu sadale, riska pārvaldība utt.
Tas viss ir par ietekmes efektu. Laiks, ko pavadāt, cenšoties kļūt kompetentam kaut kādā jomā ārpus jūsu prasmju kopuma, ir laiks, ko netērējat lietām, kurās jau esat labs. Un kļūdas, ko pieļaujat mācību procesā, var būt dārgas.
Viņi seko sistēmai, nevis savai intuīcijai
Veiksmīgi investori izveido sistēmu un ievēro to. Šī sistēma varētu būt tikpat vienkārša kā fiksētas summas iemaksa diversificētā indeksu fondā katra mēneša pirmajā dienā neatkarīgi no tirgus apstākļiem. Vai arī tā varētu būt detalizēts kritēriju kopums īres īpašumu novērtēšanai pirms piedāvājuma izteikšanas.
Sistēma izslēdz emocijas no vienādojuma. Kad tirgus krītas un jūsu instinkts saka – pārdot, sistēma saka – pirkt (vai paturēt). Kad darījums izskatās aizraujošs un jūsu intuīcija saka – dariet to, sistēma saka – vispirms pārbaudiet skaitļus.
Viņi saprot risku, nevis no tā izvairās
Vidējie investori attiecībā uz risku parasti iedalās divās nometnēs. Pirmais pilnībā izvairās no tā, visu turot krājkontos un konservatīvās obligācijās. Otrais uzņemas pārāk daudz riska, koncentrējoties uz vienu akciju, vienu īpašumu vai spekulatīvu darījumu, kas varētu atmaksāties ievērojami vai pat sasniegt nulli.
Veiksmīgi investori ieņem vidusceļu. Viņi uzņemas aprēķinātus riskus, balstoties uz analīzi, nevis emocijām. Viņi saprot, ka risks un ienesīgums ir saistīti, un ka jebkāda riska novēršana nozīmē pieņemt ienesīgumu, kas tik tikko atbilst inflācijai.
Diversifikācija ir Galvenais rīks, ko veiksmīgi investori izmanto lai pārvaldītu risku. Kapitāla izkliedēšana vairākās aktīvu klasēs, ģeogrāfiskās vietās un ieguldījumu veidos nozīmē, ka neviena atsevišķa pozīcija nespēj izpostīt portfeli. Akciju tirgus korekcija kaitē, bet, ja jums pieder arī nekustamais īpašums un obligācijas, ietekme tiek mazināta. Īres īpašums divus mēnešus stāv tukšs, bet, ja jums pieder četri īpašumi divos tirgos, pārējie sedz starpību.
Viņi arī veido savas pozīcijas atbilstoši savai pārliecībai un ar to saistītajam riskam. Augstas pārliecības ieguldījums plaša tirgus indeksu fondā varētu veidot 50 procentus no portfeļa. Tomēr spekulatīva likme uz jaunattīstības sektoru saņem 2 procentus.
Viņi turpina mācīties
Visveiksmīgākie investori ir pastāvīgi sava amata studenti. Viņi lasa un pēta savus iepriekšējos lēmumus (tostarp tos, kas bija nepareizi). Viņi arī saglabā interesi par jaunām aktīvu klasēm un jaunu informāciju, kas varētu apstrīdēt viņu pašreizējo domāšanu.
Tas nenozīmē sekot katrai jaunai tendencei vai pastāvīgi mainīt stratēģijas. Tomēr jums ir jāseko līdzi investēšanas procesam. Nekustamā īpašuma investors, kurš katru gadu izlasa vienu grāmatu par tirgus analīzi, nodokļu stratēģiju vai īpašumu pārvaldību, piektajā gadā pieņem labākus lēmumus nekā pirmajā gadā.
Visu kopā
Šie pieci ieradumi neprasa milzīgu intelektu, augstus ienākumus vai perfektu laika izjūtu. Tomēr tie prasa disciplīnu, pašapziņu, pacietību un vēlmi spēlēt ilgtermiņa spēli. Tāpēc investori, kas veido ilgstošu bagātību, parasti ir tieši tie, kas iemācās apgūt konsekvenci.
